Brokers de bolsa

Mejores brokers de bolsaLos intermediarios financieros que utilizamos para acceder a los mercados de valores y comprar acciones de bolsa son un elemento muy importante de nuestra estrategia de inversión. Normalmente les llamamos brokers por el término anglosajón, y escoger uno u otro puede suponer cambios drásticos en la rentabilidad, por ejemplo. Por ello, en esta sección hablaremos sobre los mejores brokers e intentaremos ayudarte tanto si buscas el mejor broker español, el mejor broker online o el mejor broker de banco sistémico. ¿Encontraremos la respuesta? No, no existe el broker perfecto. Sólo existen brokers de bolsa que se ajustan mejor o peor a las necesidades de cada inversor, y en estos artículos intentaremos identificar las fortalezas y debilidades de cada uno de ellos.

Mis brokers de bolsa

Así, haré revisiones exhaustivas de los brokers que utilizo personalmente. De los sistémicos, hablaremos de CaixaBank, BBVA y Santander. Su principal baza es la seguridad, fictícia o real, que proporciona una entidad de estas características. Pero también, y sobretodo, revisaremos a fondo brokers online que también utilizo, como Clicktrade o ActivoTrade. Para los brokers que no utilizo, pediré ayuda a los lectores. Creo que es importante ver qué nos ofrecen, por ejemplo, DEGIRO o InteractiveBrokers. Finalmente, también comentaremos las noticias y novedades más notables de otros brokers populares, como ING, Selfbank, OreyiTrade o Uno-e.

¿Por que tener varios brokers?

Las razones para utilizar son muy diversas, desde reducir el riesgo depositario a utilizar cada uno para una estrategia (no todos los brokers permiten utilizar todos los productos o todos los tipos de operativa) o para los activos en los que las comisiones son más bajas que para el resto de brokers.

Tener varios brokers protege la inversión

Por un lado, repartir la cartera entre muchos depositarios reduce el efecto de cualquier problema. Eso no significa que no me fíe de alguno de ellos, pero ser previsor es una de mis máximas. En caso de problemas, entran en juego las entidades de garantía: Fogain, FGD y sus equivalentes en los países, que arbitran la resolución del conflicto y garantizan la inversión hasta unos determinados importes.

El primer efecto de un problema contable, quiebra, fraude o similar es que los fondos quedan inmovilizados y no se puede operar con el broker. Teniendo la cartera repartida entre varios depositarios conseguimos que esta paralización sólo afecte a un porcentaje de la inversión y podremos continuar operando con el resto.

El segundo efecto es que las entidades de garantías se comprometen a reintegrar los importes invertidos (las acciones, las participaciones en fondos, etc…) hasta un determinado nivel. El Fogain garantiza las inversiones hasta 100.000 € y el FGD garantiza los depósitos y cuentas hasta 100.000 €, pero las entidades equivalentes fuera de nuestras fronteras son menos generosas (50.000 £ en Reino Unido, 20.000 € en Holanda y Suecia, etc…) con la honrosa excepción de Estados Unidos, donde la garantía asciende a 250.000 $. Utilizar varios brokers es una manera natural de proteger nuestra inversión, al limitar los importes que sobrepasan los límites de garantía.

La mayoría estaréis pensando que no es necesario preocuparse por estos temas, porque esos límites son altos y tardaremos en llegar, y tenéis razón, pero dividir la cartera cuando lleguemos a esa situación tiene un coste. Los brokers suelen cobrar por los traspasos de valores, en algunos casos no aceptan traspasos de entrada e incluso hay el peligro de que un traspaso se considere una venta/compra si el traspaso es de cuenta nominativa a ómnibus. Mejor introducir la diversificación en brokers desde el principio a medida que la cartera va creciendo.

Un broker para cada operativa

Otra razón para tener varios brokers es aprovechar las condiciones ventajosas de cada uno al contratar diferentes productos. BBVA/Santander no cobra comisiones por depositar y operar con sus acciones, CaixaBank me ofrece una buena tarifa para el resto de acciones españolas, ING/Clicktrade/ctivoTrade tiene buenas condiciones para acciones extranjeras y Selfbank/Renta4 no cobra ningún tipo de comisión por la gestión de fondos.

Mis brokers

  • Bolsa Abierta Plus Activa de CaixaBank, sólo para acciones nacionales y aprovechando buenas condiciones particulares.
  • Broker Naranja de ING, para valores USA.
  • BBVA, para sus acciones, porque no cobran comisiones.
  • Santander, para sus acciones, porque tampoco cobran comisiones.  Ya no lo utilizo desde que han anunciado la baja del programa “Queremos ser tu banco”. No hay problema, si ya no quieren ser mi banco, yo no quiero ser su cliente.
  • Clicktrade, para valores USA y UK.
  • ActivoTrade Pro, para valores USA y UK. Lo contraté hace poco y es el que utilizo para las empresas nuevas.
  • Selfbank, para fondos de inversión.
  • Renta 4 para fondos de inversión

Otros brokers que estoy considerando

Actualmente no me planteo incorporar más brokers, porque tengo mucho margen para aumentar la inversión sin superar los límites de garantía de manera significativa, pero intento estar informado sobre los tres o cuatro posibles candidatos: OreyiTrade, DeGiro, e Interactive Brokers.

¿Cuáles son las características del mejor broker de bolsa?

Revisaremos cuestiones muy importante y que a veces pasan desapercibidas como, por ejemplo, la garantía de la inversión en función del fondo al cuál está adherido el broker o si los valores están depositados en España o en el extranjero. Eso nos obligará o no a presentar las declaraciones de bienes en el extranjero: el modelo 720 al Ministerio de Hacienda y el D-6 al Ministerio de Economía. Si queremos escoger el mejor broker online no podemos olvidar cuestiones tan importantes como estas. Si nos decantamos, en cambio, por bancos sistémicos, no tendremos estos problemas, pero las comisiones serán sustancialmente más elevadas.

A continuación tienes los artículos sobre brokers de bolsa publicados en el blog:

Selfbank, revisión del broker online

Selfbank, el supermercado de fondos de inversión¡Hola, cazadividendos! Muchos de nosotros utilizamos los fondos de inversión como parte de nuestra estrategia. Unos los utilizan como pieza troncal y otros como un complemento para diversificar o para aprovechar su mejor trato fiscal. La banca tradicional tiende a ofrecer sólo los fondos de inversión que gestionan directamente a través de las gestoras de su grupo y, si no eres un cliente premium, es muy complicado acceder a fondos de otras gestoras que, en muchas ocasiones, son más interesantes. Por eso es interesante utilizar los supermercados de fondos de inversión, que dan acceso a la mayoría de gestoras de manera sencilla. Los más populares son Selfbank, Renta 4 y BNP Paribas. Hoy revisamos Selfbank. (más…)

Revisión del broker DeGiro

DEGIRO. Broker, opiniones , plataforma, tarifas y comisiones¡Hola, cazadividendos! Hace tiempo que tenía ganas de hacerle una radiografía completa al broker DeGiro. Está claro que en un blog de bolsa es inevitable hablar de los brokers. No en vano son son parte fundamental de la estrategia por muchas razones: las comisiones, la seguridad, la facilidad de uso, la atención al cliente… No existe el broker perfecto y cada inversor escoge aquel o aquellos que por sus características mejor se adaptan a él y su estrategia. DeGiro irrumpió en el mercado bursátil español en septiembre de 2014 como un elefante en una cacharrería, ofreciendo sus servicios con unas comisiones muy por debajo de los brokers del momento. Y un broker tan barato levanta muchas suspicacias: tiene que fallar más que una escopeta de feria, con esos precios no puede ser seguro, acaban de empezar y están muy verdes, etc… (más…)

¿Qué es una OPA y cuánto retiene el broker?

Una OPA es una Oferta Pública de Adquisición, que puede ser lanzada por una empresa contra otra de forma total o parcial¡Hola, cazadividendos!  Bayer tiene en el punto de mira a Monsanto, OCU recomienda acudir a la oferta de ChemChina por Syngenta, Carlos Slim sigue insistiendo en Fomento… No hay duda de que las ofertas públicas de adquisición (OPA) están de actualidad, así que aprovecharemos para explicar un poco en qué consisten, qué tratamiento fiscal tienen, qué retención, etc… La motivación principal del artículo es la retención que algunos brokers parece que aplican sobre el total de la venta y que podría reducir considerablemente la rentabilidad de la operación. Un lector de El Dividendo levantó la liebre y Gorka decidió investigar sobre el tema . Así que, con la colaboración de otros lectores y de otros bloggers (entre ellos yo), hizo consultas a OCU, a la CNMV y a los diferentes brokers, para ver cómo tratan estas operaciones. El resultado es este artículo en el que nos explica en qué consiste una OPA y nos muestra los resultados de su investigación. (más…)

Activotrade Pro – Razones para contratarlo

Activotrade Pro es el tercer broker para acciones de empresas extranjeras de El Cazadividendos¡Hola, cazadividendos!  En este artículo hablaremos de por qué escogí Activotrade como tercer integrante de la terna de brokers para acciones extranjeras, junto a ING y Clicktrade. Como ya sabéis, una de las prioridades de mi estrategia es la diversificación. Sé que muchos no compartís conmigo esta prioridad y que sois más partidarios de concentrar la inversión hasta llegar a un cierto importe. Algunos prefieren no salir del Ibex hasta alcanzar un determinado capital. Otros utilizan un único broker hasta no superar los 100.000 € de garantía que promete el Fogain. Algunos siguen comprando una determinada empresa a pesar de que pondera mucho en su cartera, sin que el precio sea especialmente bueno. Y realmente no tengo un argumento bueno para decirles que están equivocados. (más…)

Comunidad Cazadividendos XIII – Brokers

En esta ocasión en Comunidad Cazadividendos daremos pinceladas sobre brokers¡Hola, cazadividendos!  Volvemos con la decimotercera entrega de Comunidad Cazadividendos. En esta ocasión daremos cinco pinceladas sobre brokers, algunas interesantes para toda la comunidad y otras sólo para los clientes de ese broker en concreto.  Creo que es muy bueno ir recogiendo estos detalles que van apareciendo en los comentarios del blog, que me hacéis llegar través del formulario de contacto o del correo electrónico o que descubro en mis lecturas diarias en las páginas de la comunidad. No son más que eso, detalles, pero ayudan, o por lo menos a mi me ayudan, a ver la inversión desde diferentes perspectivas, a entender mejor conceptos como la cuenta ómnibus y a escoger o descartar ciertos brokers en función de como operan. (más…)

Revisión de Interactive Brokers

Interactive Brokers revisado por la comunidad Cazadividendos¡Hola, cazadividendos!  Tengo una comunidad que no me la merezco… No hace ni dos semanas que Sergio comentó de pasada que estaba traspasando su cartera a Interactive Brokers y ya nos ha escrito un artículo con su experiencia. Para ser sinceros, tengo que reconocer que se lo pedí, pero también es verdad que accedió inmediatamente. Además de su explicación y de las dudas que nos aclare, este artículo servirá también de preámbulo para mi revisión de ActivoTrade PRO, broker que contraté en verano y que utiliza la plataforma de Interactive Brokers. Una manera de perderle el miedo (o el respeto) a este tipo de brokers online es conocer de primera mano la experiencia desinteresada de algún usuario. Y eso es lo que vamos a hacer hoy con Interactive Brokers. Cedo la palabra a Sergio. (más…)